Soll Ich Verkaufen Meine Aktien Optionen

Ausübung von Aktienoptionen Ausübung einer Aktienoption bedeutet den Erwerb der emittenten Stammaktien zu dem von der Option festgelegten Preis (Zuschusspreis), unabhängig vom Aktienkurs zum Zeitpunkt der Ausübung der Option. Weitere Informationen finden Sie unter Lageroptionen. Tipp: Ausübung Ihrer Aktienoptionen ist eine anspruchsvolle und manchmal komplizierte Transaktion. Die steuerlichen Implikationen können stark variieren ndash achten Sie darauf, einen Steuerberater zu konsultieren, bevor Sie Ihre Aktienoptionen ausüben. Wenn Sie glauben, dass der Aktienkurs im Laufe der Zeit steigt, können Sie die langfristige Beschaffenheit der Option nutzen und darauf warten, dass Sie die Möglichkeit haben, die Aktienoptionen auszuüben Üben sie aus, bis der Marktpreis des Emittentenbestandes Ihren Stipendienpreis übersteigt und Sie fühlen, dass Sie bereit sind, Ihre Aktienoptionen auszuüben. Denken Sie daran, dass die Aktienoptionen nach einer gewissen Zeit ablaufen. Aktienoptionen haben keinen Wert, nachdem sie abgelaufen sind. Die Vorteile dieses Ansatzes sind: yoursquoll verzögern jede steuerliche Auswirkung, bis Sie Ihre Aktienoptionen ausüben, und die potenzielle Wertschätzung der Aktie und damit den Gewinn, wenn Sie sie ausüben. Starten Sie eine Ausübungs-und-Hold-Transaktion (Cash-for-Stock) Ausübung Ihrer Aktienoptionen, um Aktien von Ihrem Aktienbestand zu kaufen und dann halten die Aktie. Abhängig von der Art der Option, müssen Sie möglicherweise Bargeld oder Leihen auf Margin mit anderen Wertpapieren in Ihrem Fidelity Account als Sicherheiten, um die Option Kosten, Maklerprovisionen und Gebühren und Steuern (wenn Sie für Margin genehmigt sind) zu zahlen. Die Vorteile dieses Ansatzes sind: Vorteile der Aktienbesitz in Ihrem Unternehmen, (einschließlich aller Dividenden) potenzielle Wertschätzung der Preis für Ihr Unternehmen gemeinsame Aktien. Starten Sie eine Ausübungs-und-Sell-to-Cover-Transaktion aus. Ausüben Sie Ihre Aktienoptionen, um Aktien von Ihrem Aktienbestand zu kaufen, dann verkaufen Sie gerade genug von den Aktien der Gesellschaft (zur gleichen Zeit), um die Aktienoptionskosten, Steuern und Maklerprovisionen zu decken Und Gebühren. Die Erlöse, die Sie von einem Ausübung-zu-Deck-to-Cover-Geschäft erhalten, sind Aktienbestände. Sie erhalten einen Restbetrag in bar. Die Vorteile dieses Ansatzes sind: Vorteile der Aktienbesitz in Ihrem Unternehmen, (einschließlich aller Dividenden) potenzielle Wertschätzung der Preis für Ihr Unternehmen gemeinsame Aktien. Die Fähigkeit, die Aktienoption Kosten, Steuern und Maklerprovisionen und alle Gebühren mit Erlösen aus dem Verkauf zu decken. Starten Sie eine Ausübungs-und-Verkauf-Transaktion (bargeldlos) Mit dieser Transaktion, die nur bei Fidelity verfügbar ist, wenn Ihr Aktienoptionsplan von Fidelity verwaltet wird, können Sie Ihre Aktienoption ausüben, um Ihre Aktien zu kaufen und die erworbenen Aktien zu verkaufen Zeit ohne eigene Bargeld zu verwenden. Die Erlöse, die Sie aus einer Ausübungstransaktion erhalten, entsprechen dem Marktwert der Aktie abzüglich des Stipendienpreises und der erforderlichen Steuerabzugs - und Vermittlungskommission sowie etwaiger Gebühren (Ihr Gewinn). Die Vorteile dieses Ansatzes sind: Bargeld (die Erlöse aus Ihrer Übung) die Möglichkeit, die Erlöse zu nutzen, um die Investitionen in Ihr Portfolio durch Ihr Begleiter Fidelity Account zu diversifizieren. Tipp: Kennen Sie das Ablaufdatum für Ihre Aktienoptionen. Sobald sie ablaufen, haben sie keinen Wert. Beispiel für eine Incentive-Aktienoption Ausübung Disqualifizierung Disposition ndash-Aktie verkauft vor spezifizierter Wartezeit Anzahl der Optionen: 100 Zuschusspreis: 10 Fairer Marktwert bei Ausübung: 50 Fairer Marktwert bei Verkauf: 70 Handelsart: Übung und Hold 50 Wenn Ihre Aktienoptionen Weste am 1. Januar, entscheiden Sie, Ihre Aktien auszuüben. Der Aktienkurs beträgt 50. Ihre Aktienoptionen kosten 1.000 (100 Aktienoptionen x 10 Stipendienpreis). Sie zahlen die Aktienoptionskosten (1.000) an Ihren Arbeitgeber und erhalten die 100 Aktien in Ihrem Maklerkonto. Am 1. Juni ist der Aktienkurs 70. Sie verkaufen Ihre 100 Aktien zum aktuellen Marktwert. Wenn Sie Aktien verkaufen, die über eine Aktienoptionsabwicklung eingegangen sind, müssen Sie: Ihren Arbeitgeber benachrichtigen (dies schafft eine disqualifizierende Disposition). Die ordentliche Einkommensteuer auf den Unterschied zwischen dem Zuschusspreis (10) und dem vollen Marktwert zum Zeitpunkt der Ausübung ( 50). In diesem Beispiel, 40 ein Anteil, oder 4.000. Lohnkapitalgewinnsteuer auf den Unterschied zwischen dem vollen Marktwert zum Zeitpunkt der Ausübung (50) und dem Verkaufspreis (70). In diesem Beispiel, 20 ein Anteil, oder 2.000. Wenn Sie gewartet haben, um Ihre Aktienoptionen für mehr als ein Jahr zu verkaufen, nachdem die Aktienoptionen ausgeübt wurden und zwei Jahre nach dem Erteilungsdatum, würden Sie Kapitalgewinne und nicht gewöhnliches Einkommen auf den Unterschied zwischen dem Zuschusspreis und dem Verkaufspreis zahlen. Nächste SchritteWas soll ich mit meinen Aktienoptionen aktualisieren Updated October 13, 2016 Aktienoptionen sind eine große perk von vielen Unternehmen angeboten. Aktienoptionen ermöglichen es Ihnen, Aktien zu einem reduzierten Preis zu kaufen. Sie müssen den Bestand für eine festgelegte Zeitspanne halten, bevor Sie den Bestand verkaufen können. Das Unternehmen ermöglicht es dem Mitarbeiter, von dem Wachstum des Unternehmens zu profitieren, wenn sie Aktienoptionen anbieten. Start-ups wird oft diese Option mit einem niedrigeren Startlohn anbieten, aber größere Unternehmen können auch Aktienoptionen anbieten. Wann sollte ich Aktienoptionen kaufen Wenn Sie die Möglichkeit erhalten haben, Aktienoptionen zu erwerben, können Sie von ihnen profitieren, wenn Sie sich das derzeit leisten können. Sie sollten nicht in Schulden gehen, um Aktienoptionen zu kaufen. Es ist wichtig, dass Sie das Risiko dieser Aktien gegen das, was Sie sich leisten können, wiegen. Sie sollten auch nur Aktienoptionen kaufen, wenn Sie zuversichtlich sind, dass das Unternehmen weiter wachsen und profitieren wird. Sie sollten sich auch die Bedingungen für die Aktienoptionen ansehen und wie lange es dauert, bis Sie in die Bestände gelangen. Wenn Sie planen, das Unternehmen bald zu verlassen, können Sie nicht wollen, um die Aktien zu kaufen. Wenn Sie die Aktien kaufen, sollten Sie auch für steuerliche Implikationen planen, einige Aktienoptionen werden als steuerfrei gegeben, und Sie zahlen nur eine Kapitalertragsteuer, wenn Sie sie verkaufen. Andere werden als steuerpflichtiges Einkommen ausgewiesen. Wann sollte ich nicht nutzen, die Aktienoptionen Zu Zeiten der angebotenen Preis kann nicht tief diskontiert genug, um von Vorteil sein. Wenn der Rabatt nicht sehr tief ist oder wenn der aktuelle Marktpreis unter den Betrag gefallen ist, den sie Ihre Optionen anbieten, dann ist es nicht viel. Sie werden Geld verlieren, wenn Sie sich entscheiden, den Verkauf der Aktien zu machen. Wenn Sie sich nicht leisten können, Ihre Aktienoptionen, sollten Sie wirklich nicht kaufen sie. Dies bedeutet, dass Sie nicht in Schulden gehen oder am Ende kauft ein Monat39s Wert der Kosten auf eine Kreditkarte, um die Optionen zu leisten. Was mache ich mit meinen Aktienoptionen, sobald ich sie habe Wenn Sie die Aktienoptionen erwerben, sollten Sie einen Leitfaden über die Lieferung der Aktien festlegen. Vielleicht möchten Sie einen bestimmten Prozentsatz Ihrer Aktien halten, aber es ist wichtig, Ihre Investitionen und Einsparungen zu diversifizieren, so dass Sie einige Ihrer Aktien verkaufen müssen. Sie können einen Dollar-Wert festlegen, um anzugeben, wann es Zeit ist, Ihre Aktien zu verkaufen und dann den Prozentsatz zu verkaufen, den Sie eingestellt haben. Darüber hinaus können Sie einen anderen Dollar Betrag Betrag setzen, wenn Sie einen anderen Prozentsatz verkaufen. Sie können Zeiten haben, wenn die Aktien im Wert sinken, nicht Panik und verkaufen sie. Du solltest die Tiefststände in den Beständen reiten. Die größte Gefahr bei der Nutzung von Aktienoptionen ist zu viel von Ihrem Geld gefesselt in einem einzigen Lager zu haben. Seien Sie sicher zu diversifizieren, sobald Sie können. Kann ich Aktienoptionen für Altersvorsorge verwenden, ist es möglich, Ihre Aktienoptionen für Ihre Altersvorsorge zu nutzen, aber sie werden nicht vor Steuern geschützt, so dass Ihre Investitionen in eine 401 (k) oder IRA wäre. Eine Möglichkeit, um das Geld zu investieren, das man aus dem Verkaufen oder aus Dividenden in einem IRA-Konto bekommt. Wenn Sie Aktien besitzen, erhalten Sie Dividenden auf die Aktien. Sie sollten bestimmen, was Sie mit diesem Geld jetzt tun wollen. Sie können Ihre Altersvorsorge wirklich verbessern, indem Sie Ihre Dividenden direkt in eine IRA oder ein anderes Sparkonto einsetzen, das für den Ruhestand vorgesehen ist. Es kann frustrierend sein zu erkennen, dass die Aktien, die Sie als Sicherheit gehalten haben, im Wert fallen gelassen haben. Wenn Sie es ernst meinen, den Markt zu betreten, sollten Sie mit einem Finanzplaner sprechen. Und diskutieren, wie die Aktienoptionen in Ihren gesamten Finanzplan passen. Wenn du wirklich Reichtum bauen willst. Müssen Sie sorgfältig folgen ein Budget, Plan für den Ruhestand und investieren klug.5 Tipps, wann Sie verkaufen Ihre Aktie Kauf Empfehlungen sind weit verbreitet und stammen aus einer Vielzahl von Quellen, darunter Investment-Newsletter, Analysten, Börsenmakler und Investment-Manager. Allerdings bieten nur wenige Ratschläge, wann es am besten ist, eine Aktie zu verkaufen. Hier sind fünf Tipps, wann es Zeit sein könnte zu verkaufen. Es schlägt Ihr Preisziel Wenn man zunächst eine Aktie kauft, legen die Anleger ein Preisziel fest. Oder zumindest ein Bereich, in dem sie den Verkauf der Aktie in Erwägung ziehen würden. Jeder Aktienkauf sollte auch eine Analyse beinhalten, was die Aktie wert ist, und der aktuelle Preis sollte idealerweise zu einem erheblichen Rabatt auf diesen geschätzten Wert sein. Zum Beispiel ist der Verkauf von einer Aktie, wenn es im Preis verdoppelt ist ein würdiges Ziel und impliziert, dass ein Investor denkt, dass es von 50 unterschätzt wird. Es ist schwierig für selbst der erfahrenste Investor zu kommen mit einem einzigen Preisziel. Stattdessen ist eine Reichweite realistischer. Als entscheidet sich, die Position zu verkaufen, wie es steigt, um Sperren zu gewinnen. Eine Verschlechterung der Grundlagen Neben der Verfolgung eines Aktienkurses der Gesellschaft nach der Festlegung eines Kursziels ist die Überwachung der Wertentwicklung des zugrunde liegenden Geschäfts wichtig. Ein wichtiger Grund zu verkaufen ist, wenn die Geschäftsgrundlagen sinken. In einer idealen Welt wird ein Investor eine Verschlechterung der Umsatzerlöse, Gewinnspannen realisieren. Cash Flow oder andere wichtige operative Fundamentaldaten, bevor der Aktienkurs beginnt zu sinken. Mehr erfahrene Analysten können tief in den Jahresabschluss einlesen. Wie die Einreichung von Fußnoten, die andere Investoren eher vermissen werden. Betrug ist einer der ernsteren grundlegenden Mängel. Anleger, die frühzeitig einen finanziellen Betrug von WorldCom kennengelernt haben. Enron und Tyco konnten in der Lage sein, erhebliche Summen zu senken, da die Aktienkurse dieser jeweiligen Firmen sanken. Eine bessere Chance kommt aus Chance Kosten ist ein Vorteil, der durch eine Alternative erhalten werden könnte. Bevor Sie eine Aktie besitzen, vergleichen Sie sie immer mit den potenziellen Gewinnen, die durch den Besitz eines anderen Bestandes erzielt werden könnten. Wenn diese Alternative besser ist, dann ist es sinnvoll, die aktuelle Position zu verkaufen und die anderen zu kaufen. Die genaue Erkennung von Opportunitätskosten ist äußerst schwierig, könnte aber auch Investitionen in einen Wettbewerber beinhalten, wenn er gleichermaßen überzeugende Wachstumsaussichten und Trades bei einer niedrigeren Bewertung hat. Wie ein niedrigerer Preis für das Ergebnis mehrfach. Nach einer Fusion Die durchschnittliche Übernahmeprämie oder der Preis, zu dem ein Unternehmen gekauft wird, liegt im Allgemeinen zwischen 20-40. Wenn ein Investor das Glück hat, eine Aktie zu besitzen, die am Ende für eine signifikante Prämie erworben wird, kann die beste Vorgehensweise sein, um es zu verkaufen. Es besteht möglicherweise die Verdienste, die Aktie nach der Fusion weiter zu besitzen, z. B. wenn sich die Wettbewerbsposition der kombinierten Unternehmen deutlich verbessert hat. Allerdings haben Fusionen eine lausige Erfolgsbilanz, um erfolgreich zu sein. Darüber hinaus kann es viele Monate dauern, bis ein Deal abgeschlossen ist. Deshalb kann es aus einer Opportunitätskostenperspektive sinnvoll sein, eine alternative Investitionsmöglichkeit mit einem besseren Aufwärtspotenzial zu finden. Nach dem Konkurs Das mag offensichtlich sein, vor allem, weil in der überwiegenden Mehrheit der Fälle ein bankrottes Unternehmen den Aktionären wertlos wird. Für steuerliche Zwecke ist es jedoch wichtig, den Verlust zu verkaufen oder zu realisieren, so dass es verwendet wird, um zukünftige Kapitalgewinne auszugleichen. Sowie ein kleines Prozent des regelmäßigen Einkommens jedes Jahr. Die Bottom Line Die Entscheidung, eine Aktie zu verkaufen, ist eine Kombination aus Kunst und Wissenschaft. Es gibt eine Reihe von Überlegungen zu machen, wie die oben genannten, bei der Entscheidung, ob Aktiengewinne haben ihren Kurs laufen oder sind wahrscheinlich weiter. Eine Common-Sense-Strategie ist zu verkaufen, wie eine Aktie steigt, um Gewinne im Laufe der Zeit zu sperren. Beta ist ein Maß für die Volatilität oder das systematische Risiko eines Wertpapiers oder eines Portfolios im Vergleich zum Gesamtmarkt. Eine Art von Steuern, die auf Kapitalgewinne von Einzelpersonen und Kapitalgesellschaften angefallen sind. Kapitalgewinne sind die Gewinne, die ein Investor ist. Ein Auftrag, eine Sicherheit bei oder unter einem bestimmten Preis zu erwerben. Ein Kauflimitauftrag erlaubt es Händlern und Anlegern zu spezifizieren. Eine IRS-Regel (Internal Revenue Service), die strafrechtliche Abhebungen von einem IRA-Konto ermöglicht. Die Regel verlangt das. Der erste Verkauf von Aktien von einem privaten Unternehmen an die Öffentlichkeit. IPOs werden oft von kleineren, jüngeren Unternehmen ausgesucht. DebtEquity Ratio ist Schuldenquote verwendet, um eine Firma039s finanzielle Hebelwirkung oder eine Schuldenquote zu messen, um eine Einzelperson zu messen. Die tock Optionen haben Wert genau, weil sie eine Option sind. Die Tatsache, dass Sie eine längere Zeit haben, um zu entscheiden, ob und wann Sie Ihre Arbeitgeber Lager zu einem festen Preis kaufen sollte enormen Wert haben. Darum werden öffentlich gehandelte Aktienoptionen höher bewertet als der Betrag, um den der Kurs der zugrunde liegenden Aktie den Ausübungspreis übersteigt (siehe, warum Mitarbeiteraktienoptionen für eine ausführlichere Erläuterung wertvoller sind als börsengehandelte Aktienoptionen). Ihre Aktienoption verliert ihren Optionswert, sobald Sie trainieren, weil Sie nicht mehr Flexibilität haben, wann und wenn Sie trainieren sollten. Infolgedessen fragen sich viele Leute, wann ist es sinnvoll, eine Option auszuüben. Steuersätze fahren die Entscheidung zu üben Die wichtigsten Variablen zu berücksichtigen, wenn die Entscheidung, wann zur Ausübung Ihrer Aktienoption sind Steuern und die Menge an Geld, das Sie bereit sind, in Gefahr zu setzen. Es gibt drei Arten von Steuern, die Sie berücksichtigen sollten, wenn Sie Ihre Incentive-Aktienoptionen ausüben (die häufigste Form der Mitarbeiteroptionen): alternative Mindeststeuer (AMT), ordentliche Einkommensteuer und die viel niedrigere langfristige Kapitalertragsteuer. Sie werden wahrscheinlich ein AMT entstehen, wenn Sie Ihre Optionen ausüben, nachdem ihr fairer Marktwert über Ihren Ausübungspreis gestiegen ist, aber Sie verkaufen sie nicht. Die AMT, die Sie wahrscheinlich sind, wird der Bundes-AMT Steuersatz von 28-fache der Betrag, durch die Ihre Optionen geschätzt haben, basierend auf ihren aktuellen Marktpreis (Sie nur zahlen Staat AMT auf ein Einkommensniveau nur wenige Menschen zugreifen). Der aktuelle Marktpreis Ihrer Optionen wird durch die jüngste 409A-Beurteilung, die von Ihrem Unternehmensvorstand verlangt wird, bestimmt, wenn Ihr Arbeitgeber privat ist (siehe Die Grund-Angebotsbriefe beinhalten keinen Ausübungspreis für eine Erklärung, wie 409A-Beurteilungen funktionieren) und der Öffentlichkeit Marktpreis Post IPO. Ihre Aktienoption verliert ihren Optionswert, sobald Sie trainieren, weil Sie nicht mehr Flexibilität haben, wann und wenn Sie trainieren sollten. Zum Beispiel, wenn Sie 20.000 Optionen, um Ihre Arbeitgeber Stammaktien bei 2 pro Aktie zu kaufen, die jüngsten 409A Schätzung Werte Ihre Stammaktien bei 6 pro Aktie und Sie üben 10.000 Aktien dann werden Sie einen AMT von 11.200 (10.000 x 28 x (6 8211 2)). Wenn Sie dann Ihre ausgeübten Optionen für mindestens ein Jahr, bevor Sie sie verkaufen (und zwei Jahre nachdem sie gewährt wurden), dann werden Sie zahlen eine kombinierte Bundes-plus-Staat-marginal-langfristige Kapital-Gewinne-Steuersatz Von nur 24,7 auf den Betrag, den sie über 2 pro Aktie zu schätzen wissen (vorausgesetzt, Sie verdienen 255.000 als Paar und leben in Kalifornien, wie ist der häufigste Fall für Wealthfront Kunden). Die AMT, die du bezahlt hast, wird gegen die Steuern geschuldet, die du schuldest, wenn du deinen ausgeübten Vorrat verkaufst. Wenn wir davon ausgehen, dass Sie letztlich Ihre 10.000 Aktien für 10 pro Aktie verkaufen, dann wird Ihre kombinierte langfristige Kapitalertragsteuer 19.760 (10.000 Aktien x 24.7 x (10 8211 2)) abzüglich der 11.200 vorher bezahlten AMT oder ein Netto-8.560 sein. Für eine ausführliche Erläuterung, wie die alternative Mindeststeuer funktioniert, sehen Sie bitte die Verbesserung der steuerlichen Ergebnisse für Ihre Aktienoption oder Restricted Stock Grant, Teil 1. Wenn Sie don8217t üben eine Ihrer Optionen, bis Ihr Unternehmen erworben wird oder geht öffentlich und Sie verkaufen sofort dann werden Sie zahlen normale Einkommen Steuersätze auf die Höhe des Gewinns. Wenn Sie ein verheiratetes kalifornisches Ehepaar sind, das gemeinsam 255.000 verdient (wieder, Wealthfronts durchschnittlicher Kunde), wird Ihr 2014 kombinierter Grenzzustand und der föderale ordentliche Einkommensteuersatz 42.7 sein. Wenn wir das gleiche Ergebnis wie im obigen Beispiel annehmen, aber Sie warten, bis Sie den Tag verkaufen, den Sie verkaufen (d. H. Am selben Tag), dann würden Sie die ordentlichen Einkommenssteuern von 68.320 (20.000 x 42.7 x (10 8211 2)) verdanken. Das ist viel mehr als im bisherigen langfristigen Kapitalgewinnfall. 83 (b) Wahlen können enormen Wert haben Sie schulden keine Steuern zum Zeitpunkt der Ausübung, wenn Sie Ihre Aktienoptionen ausüben, wenn ihr fairer Marktwert gleich ihrem Ausübungspreis ist und Sie ein Formular abgeben 83 (b) Wahl rechtzeitig. Jede zukünftige Wertschätzung wird bei langfristigen Kapitalertragsraten besteuert, wenn Sie Ihren Bestand für mehr als ein Jahr nach der Ausübung halten und zwei Jahre nach dem Datum des Zuschusses vor dem Verkauf. Wenn Sie in weniger als einem Jahr verkaufen, dann werden Sie zu normalen Einkommensraten besteuert werden. Die wichtigsten Variablen zu prüfen, bei der Entscheidung, wann die Ausübung Ihrer Aktienoption sind Steuern und die Menge an Geld, das Sie bereit sind, in Gefahr zu setzen. Die meisten Unternehmen bieten Ihnen die Möglichkeit, Ihre Aktienoptionen frühzeitig auszuüben (d. H. Bevor sie vollständig ausgeübt werden). Wenn Sie sich entscheiden, Ihr Unternehmen zu verlassen, bevor Sie voll und ganz ausgeübt werden und Sie frühzeitig alle Ihre Optionen ausgeübt haben, dann wird Ihr Arbeitgeber Ihre unbesetzten Aktien zu Ihrem Ausübungspreis zurückkaufen. Der Vorteil für die Ausübung Ihrer Optionen früh ist, dass Sie die Uhr auf Qualifying für langfristige Kapitalgewinnung Behandlung früher beginnen. Das Risiko ist, dass Ihr Unternehmen nicht erfolgreich ist und Sie sind nie in der Lage, Ihre Aktie zu verkaufen, obwohl Sie das Geld investiert haben, um Ihre Optionen auszuüben (und vielleicht bezahlte AMT). Die Szenarien wo es Sinn macht, frühzeitig zu trainieren Es gibt vermutlich zwei Szenarien, in denen frühe Übung sinnvoll ist: Frühe in deiner Amtszeit, wenn du ein sehr früher Angestellter bist oder Sobald du ein sehr hohes Maß an Vertrauen hast, wird dein Unternehmen ein großer Erfolg sein Und Sie haben einige Einsparungen, die Sie bereit sind zu riskieren. Early Employee Scenario Sehr frühe Mitarbeiter sind in der Regel ausgegeben Aktienoptionen mit einem Ausübungspreis von Pennies pro Aktie. Wenn Sie glücklich genug sind, in dieser Situation zu sein, dann können Ihre Gesamtkosten, um alle Ihre Optionen auszuüben, nur 2.000 bis 4.000 sein, selbst wenn Sie 200.000 Aktien ausgegeben haben. Es könnte eine Menge Sinn für alle Ihre Aktien zu üben, bevor Ihr Arbeitgeber seine erste 409A Beurteilung, wenn Sie wirklich leisten können, um dieses viel Geld zu verlieren. Ich ermutige immer frühere Angestellte, die ihre Bestände sofort ausüben, um das Geld zu verlieren, das sie investiert haben. ABER wenn Ihr Unternehmen gelingt, dann wird die Höhe der Steuern, die Sie sparen, ENORMOUS. Hohe Wahrscheinlichkeit des Erfolgs Sagen Sie Ihre Mitarbeiterzahl 80 bis 100, Sie haben etwas in der Bestellung von 20.000 Optionen mit einem Ausübungspreis von 2 pro Aktie ausgestellt, Sie üben alle Ihre Aktien aus und Ihr Arbeitgeber scheitert. Es wird schrecklich schwer sein, sich von diesem 40.000 Verlust (und dem AMT, den Sie wahrscheinlich bezahlt haben) sowohl finanziell als auch psychologisch zu erholen. Aus diesem Grund schlage ich nur die Ausübung von Optionen mit einem Ausübungspreis über 0,10 pro Aktie, wenn Sie absolut sicher sind, dass Ihr Arbeitgeber erfolgreich sein wird. In vielen Fällen kann das nicht sein, bis du wirklich glaubst, dass deine Firma bereit ist, öffentlich zu gehen. Die optimale Zeit zu üben ist, wenn Ihre Firma Dateien für einen IPO Früher in diesem Beitrag Ich erklärte, dass ausgeübte Aktien qualifizieren sich für die viel niedrigeren langfristigen Kapitalertrag Steuersatz, wenn sie für mehr als ein Jahr nach der Übung und Ihre Optionen gehalten wurden Wurden mehr als zwei Jahre vor dem Verkauf gewährt. In der hohen Wahrscheinlichkeit des Erfolgs-Szenarios ist es nicht sinnvoll, mehr als ein Jahr im Voraus zu üben, wenn man tatsächlich verkaufen kann. Um die ideale Zeit zu üben, müssen wir rückwärts arbeiten, wenn Ihre Aktien wahrscheinlich flüssig und geschätzt werden, was Sie einen fairen Preis finden werden. Mitarbeiteraktien sind in der Regel von der Veräußerung für die ersten sechs Monate beschränkt, nachdem ein Unternehmen öffentlich gegangen ist. Wie wir in dem einen Tag erklärt haben, um Ihren Firmenbestand zu verkaufen. Ein Unternehmen Aktien in der Regel handeln für einen Zeitraum von zwei Wochen bis zwei Monate nach dem oben genannten sechs Monate Underwriting Lockup freigegeben wird. Es gibt normalerweise einen Zeitraum von drei bis vier Monaten ab dem Zeitpunkt, in dem ein Unternehmen seine ursprüngliche Registrierungserklärung abgibt, um mit der SEC öffentlich zu gehen, bis seine Börse öffentlich ist. Das bedeutet, dass Sie es unwahrscheinlich sind, für mindestens ein Jahr nach dem Datum zu verkaufen, in dem Ihr Unternehmen eine Registrierungserklärung mit der SEC einlädt, um öffentlich zu gehen (vier Monate warten, um die öffentliche sechsmonatige Sperrung zu verbringen, zwei Monate, die darauf warten, dass sich Ihr Bestand wieder erholt). Deshalb werden Sie das minimale Liquiditätsrisiko einnehmen (d. h. Ihr Geld hat die kleinste Zeit gebunden, ohne in der Lage zu verkaufen), wenn Sie nicht ausüben, bis Ihr Unternehmen Ihnen sagt, dass es für einen Börsengang angemeldet ist. Ich ermutige immer frühere Angestellte, die ihre Bestände sofort ausüben, um das Geld zu verlieren, das sie investiert haben. ABER wenn Ihr Unternehmen gelingt, dann wird die Höhe der Steuern, die Sie sparen, ENORMOUS. In unserem Beitrag, gewinnende VC-Strategien, um Ihnen zu helfen, Tech IPO Stock zu verkaufen. Wir präsentierten proprietäre Forschung, die zum größten Teil nur Unternehmen, die drei bemerkenswerte Merkmale gezeichnet über ihre IPO-Preis Post-Lockup-Release (die größer sein sollte als Ihre Optionen aktuellen Marktwert vor dem Börsengang). Zu diesen Merkmalen gehörten die Erfüllung ihrer Pre-IPO-Ertragsberatung bei den ersten beiden Einnahmen, das konsequente Umsatzwachstum und die Ausweitung der Margen. Basierend auf diesen Ergebnissen, sollten Sie nur früh ausüben, wenn Sie sehr zuversichtlich, dass Ihr Arbeitgeber alle drei Anforderungen erfüllen kann. Je höher Ihr flüssiges Nettovermögen ist, desto größer ist das zeitliche Risiko, das Sie annehmen können, wenn Sie trainieren müssen. Ich glaube, Sie können es sich leisten, das Risiko zu ergreifen, um Ihre Aktienoptionen auszuüben, bevor Ihre Firmenakten in die Öffentlichkeit gehen, wenn Sie nur 20.000 wert sind. Mein Rat ändert sich, wenn you8217re im Wert von 500.000. In diesem Fall können Sie sich besser leisten, etwas Geld zu verlieren, so dass die Ausübung ein wenig früher, sobald Sie überzeugt sind, dass Ihr Unternehmen wird sehr erfolgreich sein (ohne den Vorteil einer IPO-Registrierung) kann Sinn machen. Ausübung früher wahrscheinlich bedeutet eine niedrigere AMT, weil der aktuelle Marktwert Ihrer Aktie niedriger sein wird. Im Allgemeinen rate ich den Menschen, nicht mehr als 10 ihres Nettovermögens zu riskieren, wenn sie viel früher als das IPO-Registrierungsdatum ausüben wollen. Der Unterschied zwischen dem AMT und den langfristigen Kapitalertragsraten ist nicht annähernd so groß wie der Unterschied zwischen dem langfristigen Kapitalgewinn und dem ordentlichen Ertragsteuersatz. Der Bundes-AMT-Satz ist 28, was ungefähr der gleiche ist wie der kombinierte marginale langfristige Kapitalertragsteuersatz von 28,1. Im Gegensatz dazu ein durchschnittlicher Wealthfront-Client in der Regel zahlt einen kombinierten marginalen Zustand und Bundes-ordentlichen Einkommen Steuersatz von 39,2 (siehe bitte Verbesserung der steuerlichen Ergebnisse für Ihre Aktienoption oder Restricted Stock Grant, Teil 1 für einen Zeitplan der föderalen ordentlichen Einkommen Steuersätze). Deshalb werden Sie nicht mehr als langfristige Kapitalertragsraten zahlen, wenn Sie frühzeitig trainieren (und es wird gutgeschrieben gegen die Steuer, die Sie zahlen, wenn Sie letztlich Ihre Aktie verkaufen), aber Sie müssen immer noch mit dem Bargeld kommen, um es zu bezahlen , Die das Risiko nicht wert sein können. Suchen Sie die Hilfe eines professionellen Es gibt einige anspruchsvollere Steuerstrategien, die Sie vor der Ausübung der Aktiengesellschaft, die wir in der Verbesserung der steuerlichen Ergebnisse für Ihre Aktienoption oder Restricted Stock Grant, Teil 3 umrissen haben, aber ich würde meine Entscheidung für den Rat vereinfachen Oben angegeben, wenn you8217re nur unter Berücksichtigung der Ausübung der privaten Unternehmen Lager. Gekocht zu den einfachsten Bedingungen: Nur üben früh, wenn youre ein früher Angestellter oder Ihr Unternehmen ist im Begriff, öffentlich zu gehen. In jedem Fall empfehlen wir Ihnen dringend, einen großen Steuerberater einzustellen, der mit Aktienoptions-Übungsstrategien erlebt wird, um Ihnen zu helfen, durch Ihre Entscheidung vor einem Börsengang zu denken. Dies ist eine Entscheidung, die Sie nicht sehr oft machen werden und es ist nicht wert, sich falsch zu machen. Die in dem Artikel enthaltenen Informationen sind für allgemeine Informationszwecke vorgesehen und sollten nicht als Anlageberatung ausgelegt werden. Dieser Artikel ist nicht als Steuerberatung gedacht, und Wealthfront stellt in keiner Weise dar, dass die hier beschriebenen Ergebnisse zu einer bestimmten steuerlichen Konsequenz führen werden. Potenzielle Anleger sollten ihre persönlichen Steuerberater in Bezug auf die steuerlichen Konsequenzen auf der Grundlage ihrer besonderen Umstände vermitteln. Wealthfront übernimmt keinerlei Verantwortung für die steuerlichen Konsequenzen für jeden Investor einer Transaktion. Finanzberatungsleistungen werden nur Investoren angeboten, die Wealthfront Kunden werden. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist keine Garantie für zukünftige Ergebnisse. Über den Autor Andy Rachleff ist Wealthfronts Mitbegründer, Präsident und Chief Executive Officer. Er dient als Mitglied des Kuratoriums und stellvertretender Vorsitzender des Stiftungsausschusses für die Universität von Pennsylvania und als Mitglied der Fakultät der Stanford Graduate School of Business, wo er Kurse über Technologie-Unternehmertum unterrichtet. Vor Wealthfront war Andy Mitbegründer und war General Partner von Benchmark Capital, wo er für die Investition in eine Reihe von erfolgreichen Unternehmen wie Equinix, Juniper Networks und Opsware verantwortlich war. Er verbrachte auch zehn Jahre als Komplementärin bei Merrill, Pickard, Anderson amp Eyre (MPAE). Andy verdiente seinen BS von der Universität von Pennsylvania und seinem MBA von der Stanford Graduate School of Business. Bereit, in Ihre Zukunft zu investieren